【视点】近千亿有机硅市场争夺战 瓦克新厂投产背后的产业变局

全球领先的化学集团瓦克化学近日宣布，其张家港生产基地新建生产设施已全面竣工并举行落成典礼。瓦克表示新工厂以满足中国市场对高品质特种有机硅日益增长的需求，实现本地化生产和更好地服务中国市场的战略提供支持，这一战略性投资项目将显著提升瓦克在中国市场的有机硅产品供应能力，预计未来数月内将实现产能的阶梯式增长。

张家港生产基地自2004年布局以来，不断加码投资，建成全球规模最大、最先进的有机硅生产基地之一。该项目是瓦克在该地建厂15年来规模最大的一次单笔投资。新生产线将用来生产有机硅硅油、有机硅乳液和有机硅弹性体凝胶，并在今后几个月内逐步投入使用。值得注意的是，其中有机硅弹性体凝胶产品线首次实现中国本土化生产，打破了该产品原先仅由德国和印度基地供应的格局。

瓦克有机硅产品广泛应用于纺织、皮革和涂料等传统行业，以及电动汽车、可再生能源和医疗技术等高科技行业。其中有机硅硅油一般应用于离型涂料、建筑添加剂、浸渍剂以及油漆和涂料。乳液和弹性体凝胶广泛用于化妆品、洗发水和织物柔软剂。  

中国是全球最大的有机硅生产国和消费国，2023年市场规模已突破800亿元，预计2024年在900-950亿元，占全球有机硅市场规模40%以上。受益于新能源、电子、医疗等行业的快速发展，中国有机硅市场近年来保持10%-15%的年均增长率，远高于全球平均水平（约5%-7%）。随着中国制造业转型升级，对高性能有机硅材料的需求将持续增长。

中国有机硅行业集中度较高，前五大企业占据70%以上的市场份额，中小企业主要聚焦细分领域（如医用硅胶、电子封装等）。本土代表性企业如合盛硅业、新安化工、兴发集团、东岳硅材等，拥有完整的“金属硅-有机硅单体-中间体-深加工”产业链，规模效应显著，成本优势突出。但外资企业如瓦克、陶氏、信越、迈图等仍占据医疗级、电子级等高端市场，产品溢价高（价格可达国产的2-3倍）。另外本土细分领域专精企业如硅宝、回天等企业聚焦医用硅胶、电子封装、新能源材料等细分赛道，以差异化产品避开与大厂的直接竞争，部分企业通过技术突破进入高端供应链。

随着新能源领域如光伏密封、新能源汽车热管理推动高温胶、液体胶需求激增，传统领域中建筑业占比下降，但医疗健康、电子封装等新兴需求崛起。

2022-2024年我国有机硅行业产能增速分别达到26%、15%、9%。其中2024年新增72万吨，导致阶段性供应过剩，价格剧烈波动，DMC价格年初冲高至17,000元/吨后暴跌至13,000元/吨以下，受产能集中释放与下游需求跟进不足影响。

2025年国内规划新增产能仅10万吨，海外扩产停滞，全球供给呈弹性减弱，有机硅行业经历产能快速扩张后，供需矛盾已逐步缓和，未来价格将更多由高端应用需求驱动，行业进入“量稳价升”的结构性调整阶段。